Що таке свінг-трейдинг (swing-trading)?

Свінг-трейдинг (від англійського слова «swing» — коливання, поворот, розмах) – це середньостроковий стиль торгівлі, заснований на циклічності рухів ціни. Основна ідея цього методу полягає в ранньому розпізнаванні початку циклу і максимально ефективне використання його динаміки. Успіх трейдера, що використовує цей стиль, залежить від того, наскільки тонко він відчуває точки початку і закінчення окремого трендового руху. Чим більше обсяг спрямованого руху ціни, що трейдер зумів використати, тим більше прибуток.

Звучить все дійсно дуже просто і в цілому схожа на більшість торгових стратегій і стилів. Але варто зайнятися вивченням даної теми більш предметно, і ви розумієте, що перед вами досить складна система. Є кілька переваг свінг-трейдингу, які можуть стати чудовою мотивацією до вивчення цього стилю торгівлі. Наприклад, емоційний спокій, мінімальні витрати часу на торгівлю, прекрасний потенціал угод і більш глибоке розуміння процесів, що відбуваються на ринку.

Але і недоліків даний стиль не містить. Мабуть, самим значним з них є те, що свінг-трейдинг не терпить поверхневого вивчення і легковажності в роботі. Звичайно, якщо ставитися до торгівлі халатно, то навіть найбільш досконала торгова стратегія не врятує від провалу. Але свінг-трейдинг є тією областю, де немає незначних деталей і питань. Ви повинні сформувати глибоке і максимально повне уявлення про ринок і циклах. Тут все залежить тільки від вас і вашої підготовленості. Не можна звалити всю провину за збиткову угоду на якийсь технічний індикатор або графічну модель. Аналізуєте ринок, займаєтеся пошуком глибоких фундаментальних причин і торгові рішення приймаєте саме ви, а не сукупність індикаторів і їх математичних алгоритмів.

Дивіться: «Що таке індикатори?»

Звичайно, вам доведеться використовувати ряд інструментів, серед яких можуть бути і технічні індикатори. Але їх роль другорядна, і далі ви зрозумієте чому. У цьому матеріалі ми постараємося досить докладно розібратися з тим, чим насправді є свінг-трейдинг. Вивчимо компоненти та принципи, на яких базується стиль, і подивимося, як виглядає торгівля на практиці. І навіть якщо після прочитання статті ви вирішите, що свінг-трейдинг не для вас, то загальний погляд на фундаментальні питання руху цін, який закладений в принципи даної системи, буде однозначно корисний для вашого професійного розвитку.

Загальні риси свінг-трейдингу

Свінг-трейдинг кардинально відрізняється від всіх інших торгових систем тим, що він припускає передбачення станів ринку, а не реагування на події, що відбулися. Багато трейдерів поставляться до цієї властивості вкрай скептично, обґрунтовуючи свою точку зору тим, що ринок дуже динамічна структура, поведінка якої вкрай складно передбачати. Вони вважають, що єдино правильною тактикою є вхід в ринок в той момент, коли тенденція чітко склалася і ціна рухається направлено. Це не можна назвати помилкою, подібний погляд має право на існування.

Але проблема таких трейдерів, які вважають тактику передбачення в свінг-трейдингу провальною, полягає в тому, що ще до відкриття операції вони виявляються у другому ешелоні учасників, які увійшли в ринок. Вони відкривають позицію тоді, коли маса ордерів по напрямку тренда вже досягла критичного значення і зрушила ринок. Це як людина, яка потрапила в незнайоме місто і ледве встигає на свій поїзд, сідаючи в переповнений вагон. У цьому випадку трейдер, що торгує за принципами свінг-трейдингу, є тим, хто заздалегідь знав, який потрібен потяг, де і скільки він відправляється. До всього іншого він прийшов заздалегідь, щоб встигнути і влаштуватися зручніше.

Якщо ви вирішили вибрати свінг-трейдинг як основу для своєї роботи, то вам необхідно знати наступні опорні точки, на яких базується даний стиль.

1. Аналітична основа.

Успішним свінг-трейдером може бути той, хто віддає перевагу глибокий аналіз часто поверхневим і швидким операціях з допомогою технічних індикаторів. Розуміння психологічної основи, вміння тлумачити події і їх наслідки, знання структури ринку і здатність виявляти, а також уміло використовувати закономірності – це і є те, що багато в чому визначає ефективність торгівлі. Ви повинні не просто вміти аналізувати ринок, а розуміти і відчувати його, як би це голосно не звучало.

2. Трейдер.

Це той стиль торгівлі, на якому навряд чи вийде побудувати автоматизовану торговельну систему. Тут величезне значення має сам трейдер, його досвід і погляд на події, що відбуваються на ринку процеси. Тому свінг-трейдинг є відмінним вибором для того, хто хоче реалізувати себе як професіонал, адже потенціал для саморозвитку в даній області неймовірно високий.

3. Рішення.

Кожен крок повинен бути максимально продуманий. Ймовірно, це прозвучить дивно, але інші торгові стратегії в цьому плані дещо більш поблажливі. Вони дозволяють довіритися індикатору, осцилятора, графічної моделі і мінімізувати персональну відповідальність. У свінг-трейдингу є тільки трейдер і ринок. Все що між ними – це просто допоміжний інструмент, не більше того. Інструменти можуть підказувати трейдеру шлях до якого-небудь висновку, але ніколи не будуть диктувати, що і як робити. До речі, вони на це не здатні, про що ми поговоримо трохи пізніше.

Загальний хід думки, напевно, ясний. Це все здебільшого введення і лірика. Тепер поговоримо докладніше про те, що ж представляє із себе свінг-трейдинг і як почати торгувати з його принципами. Почнемо знайомство з порядком, з самих глибоких і визначають речей, а закінчимо конкретними рекомендаціями щодо відкриття і закриття позицій.

Значення графіка в свінг-трейдингу

Спрямованість руху ціни завжди була і буде найважливішою властивістю ринку. Трейдер заробляє на русі, на зміну стану фінансового активу. Тому існує безліч торгових інструментів для аналізу цінового графіка і вірного визначення тренда.

В цьому плані свінг-трейдинг досить аскетичний стиль торгівлі. В даному випадку первинна ціна та її сила. Графічна складова другорядна, так як самим яскравим і чітким індикатором стану ринку є волатильність. Енергетичний стан ринку та його учасників може дати значно більше інформації, ніж геометричні відповідності або невідповідності історичним ціновим моделям. Більш того, свінг-трейдинг допускає використання безлічі абсолютно різних торгових тактик аналізу ринку. Чим більше поглядів і теорій щодо ринкових рухів ви вивчили, тим ширше ваш професійний погляд. Адже не має значення те, чи зберігаєте ви однієї торгової стратегії, прямуєте ви тільки її принципам. Важливіше те, наскільки успішні ваші торгові рішення.

Свінг-трейдери вважають, що використання лише однієї торгової тактики обмежує потенціал реагування на нестандартні ринкові ситуації. Вузький погляд на ринок диктує такий же вузький набір рішень, пригнічує мобільність трейдера. Тому краще дивитися в корінь всіх ринкових процесів і мати багатогранне подання, ніж сліпо слідувати конкретної торгової стратегії.

Якщо ви вирішили зайнятися вивченням законів ринку більш широко, то перше, на що необхідно звернути свою увагу, стане волатильність.

Дивіться: «Що таке волатильність?»

Історично була виявлена закономірність циклічності зміни діапазону зміни ціни і спрямованості тренда. Низька волатильність і вузький коридор цінових рухів вказує на негативний енергетичний потенціал ринку в даний момент часу. Такий стан вказує локальні кордони для максимумів і мінімумів ціни, формуючи тим самим зону застою. Вихід з даної зони призводить до різкої зміни настроїв, що може послужити причиною початку стійкого трендового руху. Зростаюча волатильність при ясному трендовому русі генерує величезний енергетичний потенціал, який може стати паливом для потужного і тривалого руху. Але і в такому активному стані ринок не здатний довго перебувати. Після закінчення тренда настає досить тривала фаза застою, яка є своєрідним каталізатором для нового подальшого ривка ціни.

Свінг-трейдер як ніхто інший повинен розуміти психологію натовпу. Це є другим найважливішим ланкою в тактика, адже саме натовп здатна зрушувати або гальмувати ринок. Якщо говорити в цілому, то для свінг-трейдер ринком керують страх і жадібність.

Зростаючий ринок спотворює представлення учасників ринку про об'єктивної вартості фінансового інструменту. Це призводить до жадібності, яка стає причиною використання занадто великої кредитного плеча. Так формується ще більший обсяг торговельних позицій, який як маятник починає розгойдувати ринок. І так, хвиля за хвилею, емоції притягують в ринок все більше учасників. Але це триватиме рівно до тих пір, поки буде існувати нерозсудливість, породжене жадібністю трейдерів, або, звичайно, об'єктивна економічна причина для подальшого зростання.

Падаючий ринок таким же чином захоплює емоції трейдерів і викликає відчуття страху і безпорадності. Трейдери починають панікувати, розпродавати в самому початку падіння свої довгі позиції через страх втратити все. Інші, більш впевнені в собі, будуть до останнього триматися, але і з них багато закриють угоди перед самим кінцем падіння...

Свінг-трейдери використовують одну хитрість у плані аналізу енергетичного стану ринку. Всіх учасників торгів можна розподілити на кілька груп, кожна з яких має свій масштаб дій, свої ресурси, свої риси і якості. Наприклад, всі знають про те, що є маркетмейкери і звичайні трейдери. Але насправді категорій учасників трохи більше. Їх можна виділити з емоційних рис, спираючись на поведінкову психологію і часовий інтервал. Чим нижче таймфрейм, тим вище емоційна складова. І навпаки, чим більший часовий інтервал формування однієї ітерації, тим менше емоційності в діях трейдерів. Перед відкриттям позиції свінг-трейдер неодмінно використовує цей факт і аналізує кілька таймфрейм на додаток до основного. Один з варіантів даної тактики був докладно описаний Олександром Елдером в його системі Потрійного Екрану.

Отже, підіб'ємо невеликий підсумок. Ідеї свінг-трейдингу особливо акцентовано на енергетичний стан ринку, на його заряді і готовності до прориву. Вибір однієї лише єдиною торгової стратегії вважається не зовсім вдалим рішенням, так як це обмежує уявлення трейдера про ринку. Волатильність є самим яскравим і важливим властивістю ринку, за яким необхідно постійно стежити. А якщо є волатильність, значить є і емоції, які можна помічати і використовувати на різних часових інтервалах.

Інтерпретація. Індикатори та моделі

Ви вже знаєте, що свінг-трейдери дивляться на ринок як на мапу енергетичних потенціалів. Тепер настав час ознайомитися з правилами інтерпретації ринкових ситуацій та необхідними для цього інструментами. Найбільше значення для свінг-трейдингу мають цінові моделі, деякі технічні індикатори й фундаментальні фактори.

1. Цінові моделі.

Даний інструмент є головним в арсеналі будь-якого свінг-трейдера, так як необхідність бути на крок попереду ринкового більшості диктує високі вимоги до швидкості формування торгових сигналів. Цінові моделі дозволяють помічати тенденції заздалегідь завдяки ранньому графічному виявлення їх перших опорних точок. Наприклад, ви помітили, що ціна на даний момент сформувала перші три опорні точки добре відомої моделі. Завдяки цьому у вас є можливість почати діяти раніше на два кроки, так як з певною часткою ймовірності можна очікувати, що модель, яка складається з п'яти точок, буде побудована до кінця. До речі, відсоток даної ймовірності цілком виміряємо. У профільній літературі існують статистичні вибірки, які демонструють відсоток успішного завершення тієї чи іншої графічної моделі.

Зверніть свою увагу на класичні формації, наприклад, фігури трикутника, прапора. Вони формують чітку картину, на підставі якої можна успішно вибудовувати торговельну тактику на кілька кроків вперед. Більше того, у поєднанні з одночасним контролем енергетичного стану ринку цінові моделі можуть стати вкрай гнучким інструментом для пошуку і успішного використання неправдивих ринкових рухів. Аналіз волатильності може істотно доповнювати цінові моделі і виручати в тих ситуаціях, коли патерн не спрацьовує належним чином.

Вкрай ефективними можна вважати моделі розширення і стиснення. Це яскравий приклад циклічності у зміні тенденцій. Вони найбільш яскраво демонструють енергетичний заряд ринку, так як при наближенні до максимальних точок зростання або падіння відбувається розширення барів, волатильність досягає свого піку. Потім настає зона застою, коли волатильність знижується. Цей період буде тривати до тих пір, поки не сформуються умови для нового ривка. Розпізнати напрямок нового руху з допомогою цінових моделей істотно простіше і надійніше, ніж з допомогою технічних індикаторів, і далі ви зрозумієте чому.

2. Технічні індикатори.

Цей інструмент покликаний полегшити аналіз ринкової ситуації і підтвердити вже сформовані стратегічні погляди. Індикатори рекомендується використовувати для підтвердження цінових моделей, але не для автономного відкриття позицій. Середні ковзні або індикатори швидкості зміни ціни хороші до певного моменту, але як тільки зона застою затягується або занадто висока волатильність, вони втрачають свою ефективність і починають «залипати» в одному діапазоні. Ще одним суттєвим недоліком є запізнювання показань всіх індикаторів.

Вони засновані на даному властивості, саме запізнювання дозволяє виявляти багато закономірності. Але суть свінг-трейдингу як раз в тому, щоб бути попереду натовпу, попереду хвилі, а не перебувати далеко позаду всіх подій.

3. Фундаментальні фактори.

Локальні та глобальні чинники надають сильний вплив на стан як фондового, так і фінансового ринку. Ринок переварює інформацію і робить це циклічно. Публікація макроекономічних показників, як і вихід політичних новин, завжди відбивається на активності учасників торгів. Такі моменти є тригерами для одномоментного викиду акумульованої волатильності. Передбачити те, в яку сторону буде цей викид, звичайно, не так легко, але враховувати цю особливість все ж необхідно.

Отже, тепер ви розумієте, чому головними напарниками свінг-трейдера є графічні патерни, циклічність і волатильність. Недоліком технічних індикаторів є те, що вони дуже сильно запізнюються. А в концепції свінг-трейдингу дана властивість є просто неприйнятним. Індикатори придатні для підтвердження цінових моделей або підготовки до безпосереднього входу в ринок, але не більше того.

Умови відкриття і закриття swing-trading позицій

Перш ніж говорити про те, яким чином відкривають і закривають угоди свінг-трейдери, розглянемо найважливіше умова, без якої ефективна робота просто неможлива.
Емоційна стабільність – це основа успішної торговельної діяльності свінг-трейдер. Неможливо заробляти на емоціях і реакціях інших трейдерів, коли сам перебуваєш у владі своїх почуттів.

Ви повинні залишатися поза більшості учасників ринку для того, щоб дивитися на ситуацію з боку. І також ви повинні бути раціональними для того, щоб розглянути ірраціональність в діях інших. Так, ймовірно, це звучить надто конкретно. Дійсно, ви не можете побачити особисто кожного трейдера і його дії. Але вам це і не потрібно. Ви бачите ситуацію на ринку і реакцію більшості на неї. Цього більш ніж достатньо для того, щоб вловити загальну ідею і не виявитися заручником емоційних рішень.

А зараз більш конкретно про відкриття та закриття угод. По-перше, ви можете використовувати практично будь-який часовий інтервал. Можна однаково успішно здійснювати торгівлю як на 5-хвилинному, так і на тижневому графіку. По-друге, вчіться вибудовувати свою стратегію щодо всього ринку і конкретної торгової позиції. Ідея свінг-трейдингу адже в тому, щоб бути на кілька кроків попереду ринку, значить і точки для вирішальних дій необхідно визначати заздалегідь.

Це дуже сильно залежить від досвіду і професіоналізму трейдера, але до цього потрібно прагнути завжди. Виняток становлять ситуації, коли ринок йде всупереч вашій аналізу. На цей випадок у вас повинен бути план екстрених дій. Бути готовим до помилок – це значить бути на крок попереду.

Відкриття позиції має бути чітко сплановано. Кращий період для аналізу – це період застою і акумуляції. В це час ви можете сформувати карту розстановки сил, вивчити графік, знайти початкові точки цінових моделей, перевірити дані технічних індикаторів. Вашим завданням є вхід на рівні, близькому до сильного рівня підтримки або опору в момент, коли натовп от-от зрушить ринок в потрібному напрямку. Шукайте періоди, коли ціна знаходиться в бічному русі, і виявляйте точку, в якій буде прорваний поточний вузький коридор. Тут вам допоможуть графічні моделі і технічні індикатори. Другим вдалим для свінг-трейдер моментом є розворот тренда. Для успішного входження в ринок точки зміни напрямку руху краще всього використовувати патерни «японських свічок», наприклад, таких як доджі, харамі і молотки (дивіться детальніше). Також успішно можна торгувати на відкатах з допомогою рівнів Фібоначчі. Позиції можуть мати тривалість від кількох хвилин або годин до одного тижня.

Дивіться: «Рівні Фібоначчі»

Закриття угоди можна переносити на наступний торговий день, якщо характер руху позитивний. Нічний розрив може відмінно зіграти вам на руку. Але варто пам'ятати, що не можна залишати позицію на вихідні – це занадто великий інтервал, після якого ринок може різко змінити свій стан. Модель циклів базується на 5-денний системі і найімовірніше, що після вихідних може початися новий цикл. Якщо ціна рухається не так, як ви очікували, то найкраще виходити на першому відкаті. І в цілому, ви не повинні бути в полоні у своїх відкритих позицій. Необхідно бути готовим боротися за кращі умови, які можуть наступити в будь-який момент. Краще всього, якщо ви визначаєте точку закриття угоди заздалегідь – це і є ідеальні умови.

Висновок

Свінг-трейдинг можна характеризувати як професіоналізм на межі з мистецтвом. Глибоке володіння теорією, знання безлічі торгових тактик і вміння швидко знаходити нестандартні комбінації є першими вимогами до трейдеру, який вибирає даний стиль торгівлі. Але для того, щоб стати дійсно успішним свінг-трейдером, потрібно розуміти і відчувати процеси, що відбуваються на ринку. Модель циклів, цінові моделі, об'ємні методи аналізу – це ті області, де також необхідно постійно розвиватися.

Свінг-трейдером стати зовсім не легко. Але якщо задатися такою метою, то через деякий час ви зможете вважати себе дійсно «універсальним солдатом», який в будь-яких умовах і з допомогою будь-яких інструментів зможе отримати видатний результат.

Автор: Сергій Михайленко.

Критика, подяку і питання в коментарях вітаються!:))

FX я торгую через цього брокера.

Читай також: