Індикатор Bulls/Bears Power

Всім привіт. Сьогодні ми розглянемо інструмент технічного аналізу під назвою «промені Елдера». Назва знайоме не всім, але ті, хто читав книгу «Як грати і вигравати на біржі», безсумнівно згадали, про що саме піде мова. А розмова піде про силу «биків» і «ведмедів», а точніше, про розстановку сил покупців і продавців. І допоможуть нам у цьому осцилятори Bulls Power і Bears Power. Розберемо, що собою являють дані індикатори і застосовні вони на ринку Forex, оскільки всім відомо, що А. Елдер використовував свої інструменти тільки на фондовому і товарному ринках.

Опис індикатора Bulls/Bears Power

А. Елдер називав даний інструмент «променями», порівнюючи з рентгенівським апаратом. Промені рентгенівського апарату використовують, щоб побачити під шкірою структуру кісток, а «промені Елдера» – щоб побачити силу «биків» або «ведмедів» за ціновим графіком. Знання про те, хто зараз домінує на ринку, дає можливість трейдерам входити в бік цієї домінуючої групи. До того ж осцилятори допомагають побачити, коли «бики» або «ведмеді» стають слабше і/або сильніше.

Формула побудови:

Bulls Power=High-EMA(i),

Bears Power=Low-EMA(i),

де:
EMA (i) – експоненціальне ковзне середнє за певний період,
High – максимальна ціна поточного періоду,
Low – мінімальна ціна поточного періоду.

По суті, нічого нового. Вимірюється відстань між максимумом або мінімумом бару («свічки») і ковзної середньої.

Чим вище максимум від лінії ковзної, тим більше буде значення Bulls Power і тим більше сила «биків». Чим нижче мінімум від лінії ковзної, тим більше буде значення Bear Power і тим більше сила «ведмедів». Сила «биків» буде проявлятися вище 0, а сила «ведмедів» – нижче 0. По мірі наближення max або min бару («свічки») до ковзної сила «биків» або «ведмедів» буде зменшуватися. За словами А. Елдера, коли сила «биків» стає негативною, це говорить про те, що «ведмеді» захопили перевагу, і навпаки, коли сила «ведмедів» стає позитивною – «бики» взяли гору над «ведмедями».

Ми вже проводили огляд ковзних середніх і тестували стратегії і в результаті отримали, м'яко кажучи, не дуже втішні результати. Тому ставлення до Bulls/Bears Power у нас скептичне, очікування від тестів – відповідне. Але не будемо забігати вперед.

В якості точки відліку періоду А. Елдер рекомендує використовувати значення 13. Але не варто брати дане значення за еталон. Наша практика показує, що стандартні параметри дуже часто показують результати гірше, ніж експериментальні. Ви завжди можете варіювати значення EMA (період і тип ковзної) і знайти найбільш відповідні параметри для своєї торгової системи.

Застосування індикатора Bulls/Bears Power

1.Визначення тренда

Bulls Power

- Якщо гістограма знаходиться вище 0 і росте, на ринку переважає «бичачий» тренд.
- Якщо гістограма знаходиться вище 0 і падає, «бичачі» настрої слабшають, ціна йде на корекцію, можливо – розворот. Відновлення зростання гістограми вище 0 є непоганою можливістю для покупок по тренду.
- Якщо гістограма знаходиться нижче 0 і падає, «бики» втратили контроль над ринком. Зазвичай в цей час індикатор Bears Power показує посилення сили «ведмедів» (нижче 0 і падає).
- Якщо гістограма знаходиться нижче 0 і зростає, «бики» як і раніше слабкі, але вже нарощують свої сили.

Bears Power

- Якщо гістограма знаходиться нижче 0 і падає, на ринку переважає «ведмежий» тренд.
- Якщо гістограма знаходиться нижче 0 і зростає, «ведмежі» настрої слабшають, ціна йде на корекцію, можливо – розворот. Відновлення падіння гістограми нижче 0 є непоганою можливістю для продажу по тренду.
- Якщо гістограма знаходиться вище 0 і зростає, «ведмеді» втратили контроль над ринком. Зазвичай в цей час індикатор Bulls Power показує посилення сили «биків» (вище 0 і зростає).
- Якщо гістограма знаходиться вище 0 і падає, «ведмеді» як і раніше слабкі, але вже нарощують свою силу.

2.Перетин нульової лінії

Bulls Power

Перехід гістограми з області негативних значень в область позитивних є сигналом до покупок. Приклад:

Bears Power

Перехід гістограми з області позитивних значень в область від'ємних є сигналом до продажу. Приклад:

3.Дивергенція/конвергенція осцилятора

Існує кілька видів дивергенції/конвергенції. Найбільш часто на графіку зустрічається класичні варіанти.

Дивергенція – це розбіжність (віддалення) на графіку напрямки ціни з напрямком індикатора. Дивергенція є сигналом на продаж. Для пошуку розбіжностей правильніше дивитися на Bulls Power. Детальніше розбирав тут з прикладами.

Конвергенція – це сходження (зближення) на графіку напрямки ціни з напрямком індикатора. Конвергенція є сигналом на покупку. Для пошуку сходжень правильніше дивитися на Bears Power.

Характер і силу розбіжностей/сходжень можна визначити за такою схемою:

Наведемо приклад:

На думку А. Елдера, дані сигнали найдужчі з усіх розглянутих. Також він рекомендує використовувати дані індикатори спільно з іншими трендовими інструментами. Це дозволить відфільтрувати помилкові сигнали і входити в ринок в більш вигідній точці.

Моделювання

Під моделюванням розуміється тестування індикатора на історичних даних за допомогою програми Excel.

Архів котирувань взято з терміналу компанії Alpari. Пара EUR/USD, таймфрейм – Daily, період тестування – з 01.01.2001 по 03.03.2016 (15 років). Комісія (спред, прослизання, своп) була взята в середньому 1,5 пункту на 4-х знаку. Всі результати відображені в пунктах на 4-х знаку. Тестування проводилося за умови взяття прибутковості «свічки» (бару) від ціни відкриття (Open) до ціни закриття (Close).

Тест 1. Індикатор Bulls Power з періодом 13.

Сигнал 1.1. Купуємо, якщо значення індикатора вище нуля (Bulls Power > 0). Зміна значень на зростання/падіння в розрахунок не беремо.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.1:

Сигнал 1.2. Купуємо, якщо значення індикатора показують зростання (значення поточного бару («свічки») більше, ніж значення попереднього) у всьому діапазоні значень.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.2:

Сигнал 1.3. Купуємо, якщо значення індикатора показують зростання при Bulls Power > 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.3:

Сигнал 1.4. Купуємо, якщо індикатор перетнув нульову позначку знизу вгору. Іншими словами, індикатор перейшов з області в область негативних значень до позитивних. Даний сигнал не передбачає тримання позиції в подальшому.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.4:

Сигнал 1.5. Купуємо, якщо значення індикатора падають при Bulls Power > 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.5:

Сигнал 1.6. Продаємо, якщо значення індикатора падають при Bulls Power > 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 1.6:

Попередній підсумок по тесту 1: найкраще проявив себе сигнал, коли Bulls Power > 0 при зменшенні значень індикатора. Як ми вважаємо, позитивний результат пов'язаний з тим, що при таких умовах велика ймовірність зайти у висхідний тренд в кінці корекційного руху. Також непогано себе поводить сигнал на визначення висхідного тренда, коли Bulls Power просто більше 0. Незважаючи на підсумкову збитковість, графік прибутковості показує тривалі прибуткові ділянки. Інші сигнали нічим особливим не відзначилися – стабільно в мінус.

Тест 2. Індикатор Bears Power з періодом 13.

Сигнал 2.1. Продаємо, якщо значення індикатора знаходяться нижче нуля (Bears Power < 0). Зміна значень на зростання/падіння в розрахунок не беремо.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.1:

Сигнал 2.2 Продаємо, якщо значення індикатора показують падіння (значення поточного бару («свічки») менше, ніж значення попереднього) у всьому діапазоні значень.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.2:

Сигнал 2.3. Продаємо, якщо значення індикатора показують падіння при Bears Power < 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.3:

Сигнал 2.4. Продаємо, якщо індикатор перетнув нульову позначку зверху вниз. Іншими словами, індикатор перейшов з області позитивних значень в область негативних. Даний сигнал не передбачає тримання позиції в подальшому.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.4:

Сигнал 2.5. Продаємо, якщо значення індикатора показують зростання при Bears Power < 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.5:

Сигнал 2.6. Купуємо, якщо значення індикатора показують зростання при Bears Power < 0.

Звіт результатів тестування за сигналом 2.6:

Попередній підсумок по тесту 2: Bears Power показав зовсім інші результати. Ті сигнали, від яких ми очікували позитивну динаміку (протилежні сигнали Bulls Power), показали найгірші результати. Навіть продаж у періоди затяжних «ведмежих» трендів не показали істотних поліпшень на графіку прибутковості. Кращий результат у сигналу на перетин нульової лінії зверху вниз. Також змусив звернути на себе увагу сигнал, коли ми купували на зростанні значень індикатора при Bears Power < 0. Даний сигнал показував тривалі профітності періоди. Тест 3. Поєднуємо індикатори Bulls Power і Bears Power з періодом 13.

Сигнал 3.1. Купуємо, якщо значення індикаторів знаходяться вище нуля (Bulls Power > 0 і Bears Power > 0). Продаємо, якщо значення індикаторів знаходяться нижче нуля (Bulls Power < 0 і Bears Power < 0 ). Зміна значень на зростання/падіння в розрахунок не беремо.

Звіт результатів тестування за сигналом 3.1:

Сигнал 3.2. Купуємо, якщо значення індикаторів показують зростання в усьому діапазоні значень. Продаємо, якщо значення індикаторів показують падіння у всьому діапазоні значень.

Звіт результатів тестування за сигналом 3.2:

Сигнал 3.3. Купуємо, якщо Bears Power і Bulls Power > 0 при зростанні значень Bulls Power. Продаємо, якщо Bears Power і Bulls Power < 0 при падінні значень Bears Power.

Звіт результатів тестування за сигналом 3.3:

Сигнал 3.4. Купуємо, якщо Bulls Power > 0, а Bears Power 0 і падає.

Звіт результатів тестування за сигналом 3.4:

Попередній підсумок по тесту 3: одночасне використання індикаторів не призвело ні до чого хорошого. Практично всі сигнали провалилися і відпрацювали в збиток. Це говорить про те, що ці індикатори не варто використовувати одночасно для однієї і тієї ж ринкової ситуації.

Тест 4. Для найбільш перспективних систем (сигнали 1.5, 2.6 і 3.4) моделюємо обмеження щодо збитків в 100 пунктів на 4-х знаку.

Сигнал 4.1 Купуємо, якщо значення індикатора падають при Bulls Power > 0. Додаємо стоп лосс в 100 пунктів.

Звіт результатів тестування за сигналом 4.1:

Сигнал 4.2 Купуємо, якщо значення індикатора показують зростання при Bears Power < 0. Додаємо стоп лосс в 100 пунктів.

Звіт результатів тестування за сигналом 4.2:

Сигнал 4.3 Купуємо, якщо Bulls Power > 0, а Bears Power 0 і падає. Додаємо стоп лосс в 100 пунктів.

Звіт результатів тестування за сигналом 4.3:

Попередній підсумок по тесту 4: всі сигнали в підсумку показали невеликий прибуток. Найкращий результат – 8 226 пунктів на 4-х знаку. Враховуючи період тестування з 2001 року (15 років), дана цифра не особливо вражає. А найгірший результат знову у спільної роботи індикаторів.

Висновки

Індикатори Bulls Power і Bears Power були створені А. Елдером для визначення переваги сил на ринку. Наші тести показали дуже неоднозначні результати. Якщо використовувати індикатори окремо, дуже сильно не вистачає допоміжного трендового інструменту для зменшення кількості помилкових сигналів. У своїй книзі А. Елдер говорить про це, і ми з ним повністю згодні. Однозначно не варто використовувати обидва індикатора спільно для однієї ринкової ситуації, так як виникає багато суперечливих сигналів, що погіршує якість угод.

Не можна сказати, що інструмент не може бути застосовний на ринку Forex. Але конкретної користі від його використання мало – суперечливі сигнали, плюс низька прибутковість. Можливо, сигнали дивергенції/конвергенції допоможуть розкрити потенціал даних індикаторів. На жаль, на даний момент ми не маємо можливості протестувати їх по цьому фактору.

Ефективні індикатори:

«Індикатор ATR»
«Індикатор Parabolic SAR»
«Індикатор Demarker»

Дисклеймер: даний тест-огляд є суб'єктивним і може містити неточності через людського фактора.

Автор: Микита Шевченко.

Критика, подяку і питання в коментарях вітаються!:))

FX я торгую через цього брокера.

Читай також: