Довірче управління

Ефективне довірче управління власністю відомо з давніх часів. Яка історія цього юридичного і соціального явища? У що воно розвинулося сьогодні і що слід знати про нього кожного, хто замислюється про це управлінні капіталу? І головне — як вибрати компанію, що надає послугу такого штибу?

Суть довірчого управління прямо випливає з даного терміна. Власник майна, не втрачаючи прав на нього, укладає договір з певною людиною або компанією, які тимчасово управляють цим майном. Мета процедури — зберегти і примножити активи власника, причому довірче управління оплачується у вигляді відсотка від доходу, тобто керуюча компанія прямо зацікавлена в тому, щоб інвестиції були зроблені грамотно і приносили власнику цей самий дохід.

Цікава історія довірчого управління

Ця система відносин відома здавна. У часи Хрестових походів лицарі були далеко не бідними людьми. Тому, йдучи на багато років з рідних місць, вони залишали свою власність в довірчому управлінні родичам або іншим піклувальникам. У підсумку керуючі зобов'язані були зберегти майно лицарів, і воно повинно було працювати лише на благо лицарських родин.

Пізніше довірче управління майном стало служити для інших цілей. До нього зверталися виключно люди забезпечені — багатії, які часом зазнавали конфіскацію майна з боку королівських сімей. Під жадібний руку королів не потрапляло тільки церковне майно, адже на церкву було поширене не загальногромадянські, а клерикальное право. Чим, власне, і стала користуватися церква, надаючи послугу довірчого управління знатним особам.

Довірче управління співслужило непогану службу і тим мешканцям старої Європи, які не поспішали оплачувати податки на майно, передавшееся за заповітом. Щоб піти від виплат, будинки і землі просто віддавали в довірче управління дітям, онукам або іншим родичам.

Довірче управління в наш час

Функціонал цієї системи з попередніх століть дуже розширився. Крім усього вищезазначеного, довірче управління застосовувалася і застосовується для:
• комфортного управління власністю, коли у власника немає часу або достатніх знань для розумного інвестування власних коштів;
• анонімності проведення угод різного виду, ухилення від податкового преса і приховування права власності;
• збереження капіталу від передчасної розтрати;
• повного або часткового збереження майна при процедурах банкрутства;
• створення фінансової «подушки безпеки» до моменту настання пенсійного віку, на страхові випадки, коли терміново потрібна певна сума грошей.

І якщо ще з десяток років тому до довірчого управління власним майном вдавалися виключно заможні люди, то зараз воно доступно практично кожному, хто має хоча б невеликий капітал. Попит на послуги такого роду породжує все більше і більше компаній, готових взяти в довірче управління відносне невеликі активи.

Плюси і «підводні камені»

Щоб побачити всі «плюси» довірчого управління і помітити «підводні камені», які можуть з'явитися на шляху, варто зрозуміти, що договір, який підтверджує цей вид відносин, наділяє довірчого керуючого тими ж функціями, що і керуючого пайового інвестиційного фонду (ПІФ). Наприклад, при роботі на інвестиційних ринках гроші клієнта йдуть на придбання певних цінних паперів. І робити це треба продумано і грамотно — тільки в такому випадку власник майна, і керуюча компанія отримають дохід.

Але довірче управління регулюється іншим законодавством, ніж пайові інвестиційні фонди. Величезним плюсом є те, що при падінні ринку довірчий керуючий не має «сидіти» на куплених раніше цінні папери, як у випадку з Пітом. Він може вчасно продати їх, якщо вважає це вигідним для клієнта. Але, на жаль для багатьох, цілеспрямовано грати на пониження ринку довірчий керуючий не має права, оскільки це тягне за собою залучення позикових грошей або акцій, а кредитних відносин в довірчому управлінні немає і бути не може.

Такі правила гри — жодних кредитів і ризиків. Тому що основне майно клієнта не може бути закладено під кредитні зобов'язання — це накладено табу, і майно повинно бути в цілості й схоронності. У підсумку доходу по придбаних цінних паперів може час від часу змінюватись, але основний капітал клієнта залишається в недоторканності. Завжди, без варіантів.

Таким чином, потенціал цих договірних відносин великий, і він дійсно приносить непоганий дохід — вище, ніж у Піфа. Головне, щоб довірчий керуючий міг точно відстежити поточні тенденції ринку, продавши акції в потрібний момент.

Високий рівень обслуговування

Це також є величезним плюсом довірчого управління. В пайовому інвестиційному фонді у керуючого безліч клієнтів, і його увага поділяється на них усіх. Довірче управління, з'явилося як послуга преміум-класу, зберегла індивідуальний підхід до кожного власника майна. Що приємно і дуже вигідно.

Підвищена швидкість виведення та введення засобів

Інвестиції не терплять зволікання. Часом, щоб отримати значну вигоду, доводиться з блискавичною швидкістю перекладати гроші з одного джерела в інший. Наприклад, продавати одне майно, щоб купити більш прибуткове. В даному випадку ПІФ значно програє в порівнянні з довірчим управлінням. Щоб там, приміром, власник капіталу купив якісь акції, потрібно подати заявку і чекати 3 дні. За цей час акції можуть значно подорожчати, і, приміром, власник замість 20 акцій зможе придбати лише 15. При довірчому управлінні все набагато швидше і простіше: заявки клієнтів виконуються в той же день, коли подаються. Таким чином ніяких зайвих нервів і фінансових втрат із-за нерозторопності керуючого при довірчому управлінні не буває.

Також клієнт виграє і в разі, якщо він забирає власний капітал з довірчого управління. На це зазвичай іде не більше 2-3 робочих днів, а в Піфах керуючої компанії дається 3 дні на сам розгляд заявки і ще 15 — на виплату. В підсумку майже 3 тижні йде на те, щоб отримати власні кошти. У фінансовому середовищі це — надто довгий термін, за який може статися багато чого.

Опціони та ф'ючерси на службі у інвестора

Ще однією перевагою довірчого управління є те, що на склад активів тут накладається набагато менше обмежень. Можна не тільки купувати-продавати акції, але і використовувати такі вигідні інструменти інвестиційного ринку, як опціони та ф'ючерси. При високому майстерності довірчого керуючого вони можуть перетворитися на значний прибуток.

Крім усього іншого, при довірчому управлінні у клієнта є прямий доступ до управителя, який може виступити в ролі незамінного фінансового радника і інвестиційного консультанта, зацікавленого в прибутку клієнта. Враховуючи все вищеописане, можна з упевненістю говорити про те, що довірче управління є прекрасною альтернативою поширеним пайовим інвестиційним фондам.

Инвестпакеты заради зручності

Досить зручні і пропозиції компаній, які займаються довірчим управлінням, в плані певних інвестиційних пакетів. У них включаються цільові документи довірчого управління, що працюють на вирішення окремих завдань. Наприклад, таким чином накопичуються кошти на оплату відпустки на далеких островах або навчання дітей в зарубіжних коледжах. Це зручно не тільки самої компанії, але і для клієнта, оскільки у підсумку з допомогою довірчого управління він викреслює з власного тижневика найважливіші проблеми.

Як вибрати компанію для довірчого управління

• Не закривайте очі на репутацію компанії довірчого управління, її термін присутності на ринку;
• У компанії, що займається довірчим управлінням, схеми заробітку повинні бути прозорими, а звітність — відкритими;
• Варто почитати відгуки про компанії не тільки на її сайті, але й на інших ресурсах;
• Повинен бути в щоденному наявності сервіс підтримки клієнтів;
• Системи виведення і введення засобів задля зручності клієнтів повинні бути різноманітними.
• Організація, що надає послуги з довірчого управління, повинна бути зареєстрована юридично.

Шлях до фінансової незалежності — це пасивний дохід!

Коли я писав цю замітку, то ще не знав, що прийду до цього формату роботи.

А сьогодні вже десяткам інвесторів допомагає отримувати пасивний дохід моя копання SOHO Financial Advisors — переходите на сайт компанії і познайомтеся як ми працюємо.

SOHO Financial Advisors

Читай також: